Die hundertprozentige Tochtergesellschaft von Evolution AB, die Evolution Malta Holding Limited („Evolution“), hat eine Vereinbarung zum Erwerb des gesamten ausgegebenen Aktienkapitals von NoLimit City Holding Ltd („NoLimit City“) für eine Vorauszahlung von EUR 200 Millionen Euro abgeschlossen. Bei Earn-Outs von bis zu 140 Mio. Euro kann die Gesamtleistung bis zu 340 Mio. Euro betragen, zahlbar in bar.
Evolution übernimmt NoLimit City
NoLimit ist ein strategischer Einkauf
NoLimit City ist ein wirklich innovativer, weltweit führender Hersteller von Online-Spielautomaten, der sich durch Spiele mit manchmal provokanten Themen und einem humorvollen Touch eine eigene Nische auf dem Markt geschaffen hat. Die Spiele von NoLimit City stechen heraus und bieten den Spielern ein einzigartiges, grafisch reichhaltiges Spielerlebnis. Zu den Titeln von NoLimit City gehören preisgekrönte Spiele wie Mental, San Quentin und East Coast/West Coast.
Die Übernahme steht im Einklang mit der Strategie von Evolution, der weltweit führende Anbieter von Online-Casinospielen zu sein. Das Unternehmen will seinen Kunden die besten Spielinhalte zu liefern. Mit der Marke erweitert Evolution sein Portfolio an weltweit führenden Slot-Marken. Das eigene Portfolio umfasst bereits NetEnt, Red Tiger und Big Time Gaming.
„Mit der Aufnahme von NoLimit City in die Evolution-Familie erweitern wir unser Portfolio an wirklich innovativen und hochmodernen Spielen der Top-Marken und Spielehersteller der Branche. Wir folgen Jonas, Emil und ihrem Team seit einigen Jahren und waren beeindruckt, wie sie einen völlig neuen Stil von Spielautomaten etabliert haben. Ich bin stolz darauf, dass sich ein weiterer der besten Köpfe unserer Branche entschieden hat, dem Evolution-Netzwerk beizutreten.“, so Jens von Bahr, Vorsitzender, Evolution
„Ich kann mir keine bessere Übereinstimmung zwischen zwei Unternehmen vorstellen als zwischen NoLimit City und Evolution. Wir sind in Bezug auf Menschen, Produkte, Technologie und die Art und Weise, wie wir unsere Arbeit erledigen, vollständig aufeinander abgestimmt. Die Slot-Branche befindet sich in einem massiven Wandel. Wir können es kaum erwarten, gemeinsam mit Evolution die Herausforderung der globalen Expansion anzunehmen und dabei zu helfen, zum besten Slot-Produktangebot auf dem Markt zu navigieren.“ -Jonas Tegman, Mitbegründer von NoLimit City
Der Umsatz von NoLimit City wird sich voraussichtlich auf 30 Millionen Euro belaufen. Als EBITDA wird mit einnem Betrag von 23 Millionen Euro für das Kalenderjahr 2022 gerechnet. Die Transaktion wird positiv zum EPS 2022 für die Evolution Group beitragen.
Gegenleistung und Finanzierung
Die von Evolution im Rahmen der Transaktion zu zahlende Vorauszahlung beläuft sich auf 200 Millionen Euro Bargeld- und schuldenfreier Basis. Die Gegenleistung wird aus vorhandenen Barmitteln finanziert. Darüber hinaus kann Evolution Earn-out-Zahlungen in bar auf der Grundlage des EBITDA von NoLimit City für die Jahre 2022, 2023 bzw. 2024 leisten. Die Earn-Out-Zahlungen betragen maximal 140 Millionen Euro und werden 2023, 2024 bzw. 2025 fällig.
Konditionen und Zeitplan für den Erwerb
Der Abschluss der Transaktion ist vom Erhalt behördlicher Genehmigungen abhängig und wird für das dritte Quartal 2022 erwartet.
